أعلنت مجموعة البنك الدولي، عبر مؤسسة التمويل الدولية (IFC) ذراعها المختص بالقطاع الخاص، عن إنجاز باكورة صفقات التوريق التي تهدف إلى جذب استثمارات مؤسسية خاصة نحو الأسواق الصاعدة.
تُعد هذه الصفقة خطوة أولى ملموسة ضمن مساعي أشمل لبناء نموذج “الإنشاء بغرض التوزيع” في مجال الاستثمارات الموجهة للأسواق النامية.
تفاصيل الصفقة الضخمة: 510 ملايين دولار
أفاد تقرير صادر عن مجموعة البنك الدولي أن قيمة الصفقة تبلغ 510 ملايين دولار، وتأتي في شكل أداة مالية مُهيكلة من نوع القروض المضمونة (CLO)، وذلك بعد عامين من العمل الدؤوب لتصميم هذا المنتج المبتكر وتجهيزه.
نافذة جديدة للاستثمار المؤسسي في الأسواق الناشئة
تُمثل هذه الصفقة إعادة هيكلة لقروض مؤسسة التمويل الدولية في صورة أوراق مالية مُصنفة، مما يفتح الباب أمام فئة أصول جديدة في الأسواق الناشئة تستوفي المعايير الصارمة للاستثمار المؤسسي.
تعبئة رأس المال العالمي: استراتيجية البنك الدولي الجديدة
يُتيح هذا النهج وصولًا أوسع إلى أكبر مصادر رأس المال العالمي، مثل صناديق التقاعد وشركات التأمين ومديري الأصول، كما يُمكّن مجموعة البنك الدولي من تعبئة استثمارات خاصة على نطاق واسع، وإعادة تدوير رأس مالها لدعم عدد أكبر من الدول النامية والمشروعات الطموحة.
بانجا: الاستثمار الخاص هو مفتاح التنمية المستدامة
أكد أجاي بانجا، رئيس مجموعة البنك الدولي، أن تعبئة الاستثمارات الخاصة على نطاق واسع أمر جوهري لخلق فرص العمل التي تُمكّن الأفراد من الارتقاء فوق خط الفقر، وإحداث تحول إيجابي في حياة الأسر لأجيال قادمة.
“الإنشاء بغرض التوزيع”: استراتيجية واعدة لجذب الاستثمارات
أوضح بانجا أن هذه الصفقة هي الخطوة الأولى في استراتيجية “الإنشاء بغرض التوزيع”، التي تحمل إمكانات كبيرة لجذب رؤوس أموال خاصة على نطاق واسع، كما تتيح للبنك مساحة أكبر في ميزانيته لدعم المزيد من الدول والقطاع الخاص.
إقبال قوي من المستثمرين وإدراج في بورصة لندن
حظيت الصفقة باهتمام قوي من المستثمرين، وتم إدراجها في بورصة لندن، حيث شملت شريحة أولى بقيمة 320 مليون دولار بيعت للمستثمرين من القطاع الخاص، وشريحة ثانوية بقيمة 130 مليون دولار مؤمّنة من اتحاد شركات تأمين ائتماني، إضافة إلى شريحة حقوق ملكية بقيمة 60 مليون دولار.
إصدارات منتظمة في المستقبل: نموذج قابل للتوسع والتكرار
من المقرر أن تطلق مجموعة البنك الدولي إصدارات منتظمة من هذا النوع، مما يرسخ نموذجًا قابلًا للتوسع والتكرار في المستقبل، ويسهم في جذب المزيد من الاستثمارات إلى الأسواق الناشئة.
مختبر استثمار القطاع الخاص: محفز للابتكار في التمويل التنموي
تجدر الإشارة إلى أن مبادرة “الإنشاء بغرض التوزيع” كانت من بين الأولويات التي حددها مختبر استثمار القطاع الخاص، وهو مجموعة استشارية أُطلقت في يونيو 2023 بهدف تحديد معوقات الاستثمار الخاص في الأسواق الناشئة، وتقديم حلول عملية لهذه التحديات.